L’on associe spontanément la quatrième ville de France à l’aéronautique et au spatial. Mais la commune s’impose aussi dans un domaine plus discret : le Private Equity (ou capital-investissement). Ce placement consiste à investir dans des entreprises non cotées en Bourse pour les aider à se développer, se transmettre ou parfois se relancer. Autrement dit, investir dans le Private Equity, c’est miser sur l’économie réelle.
Et dans celle que l’on nomme la Ville Rose, l’écosystème est très dynamique. Plusieurs acteurs majeurs du capital-investissement y sont implantés : iXO Private Equity, IRDI Capital Investissement, M Capital Partners ou encore Multicroissance. Ces structures accompagnent au quotidien les PME et ETI du Sud-Ouest, moteurs de l’économie locale. Reste, toutefois, une question : comment, en tant que particulier, peut-on investir dans le Private Equity Toulouse et accéder à ces opportunités ? Toutes les réponses à travers notre article.
Private Equity Toulouse : l’essentiel à savoir
- Le Private Equity consiste à investir dans des entreprises non cotées en Bourse (PME, ETI, start-up, etc.).
- Toulouse compte de nombreux acteurs locaux dans ce domaine. Tous sont engagés dans le développement de sociétés régionales.
- Pour investir dans le Private Equity Toulouse, il est possible de passer par des FIP, FCPI, des unités de compte en assurance-vie ou PER, voire des clubs deals.
- Ce type de placement compte plusieurs avantages : diversification du patrimoine, rendements potentiellement supérieurs à long terme, avantages fiscaux et contribution directe à l’économie réelle. Mais attention, il n’est pas sans risque : horizon de placement long et aucune garantie de capital.
Qui sont les principaux acteurs du Private Equity à Toulouse ?
iXo Private Equity
Créée en 2003, iXO Private Equity est aujourd’hui l’un des principaux fonds indépendants de capital-investissement en France. Le fonds est entièrement détenu par son équipe de gestion. Il concentre son action sur les PME et ETI du Grand Sud (Sud-Est, Sud-Ouest et Auvergne-Rhône-Alpes).
Quelques chiffres clés :
- Près de 1 milliard d’euros sous gestion.
- Plus de 300 structures accompagnées depuis le début.
- Une présence dans tous les secteurs (services, industrie, tech, santé, immobilier, etc.).
IRDI Capital Investissement
IRDI Capital Investissement est né de la fusion des structures IRDI (créée en 198) et Soridec (1984, en Languedoc-Roussillon). Il accompagne depuis plus de 40 ans les entreprises du Sud-Ouest dans toutes les étapes de leur développement. En 2015, les deux structures se sont rapprochées au sein d’IRDI Soridec Gestion.
La mission d’IRDI est double :
- Soutenir la croissance des organisations régionales.
- Favoriser la création d’emplois.
Avec 29 professionnels, IRDI constitue l’une des équipes régionales les plus importantes et spécialisées en Private Equity.
Quelques chiffres clés :
- Près de 550 millions d’euros sous gestion à travers 14 fonds.
- 965 millions d’euros déjà investis au total dans plus de 1 000 établissements.
- 30 à 40 millions d’euros placés chaque année, dont une part significative dans des sociétés implantées en Occitanie.
M Capital Partners
M Capital est devenu au fil des années un acteur reconnu du capital-investissement. Le fonds accompagne des marques françaises et des groupes de l’économie présentielle (commerce, restauration, etc.). Il a également rejoint la communauté B Corp, un label international exigeant qui renforce son positionnement en tant qu’investisseur responsable, sensible aux enjeux ESG (Environnement, Social, Gouvernance).
Multicroissance
Basée à Balma, Multicroissance est la société de capital-investissement de la Banque Populaire Occitane, membre du groupe BPCE. Sa mission est d’accompagner les maisons du Sud-Ouest dans leurs opérations de développement, de transmission ou de réorganisation du capital.
Multicroissance cible en priorité les entreprises de la région Occitanie et du Sud-Ouest. Contrairement à d’autres structures, il investit sur ses propres fonds, sans contraintes de liquidité imposée par des investisseurs. L’idéal pour accompagner les sociétés sur une durée plus longue, depuis la conception du dossier jusqu’à sa réalisation.
Comment concrètement investir en Private Equity à Toulouse ?
Les fonds régionaux présentés précédemment vous intéressent ? Vous aimeriez vous aussi y investir ? Des solutions peuvent vous permettre d’y arriver, indirectement. Pour ce faire, vous pouvez passer par des véhicules accessible au grand public, comme :
- Un FIP (Fonds d’Investissement de Proximité) ou un FCPI (Fonds Communs de Placement dans l’Innovation). Ces produits sont distribués par le biais de banques, assureurs ou gestionnaires de patrimoine. Avantage, les FIP et FCPI peuvent, sous conditions, donner droit à une réduction d’impôt sur le revenu en contrepartie d’un blocage des fonds.
- Des unités de compte dans l’assurance-vie ou le PER. Certains contrats d’assurance-vie haut de gamme (souvent proposés par des conseillers en gestion de patrimoine) permettent d’investir une partie en Private Equity.
- Des clubs deals. Il peut arriver que les sociétés ouvrent des tickets d’investissement à des particuliers. Cette solution, en revanche, n’est pas forcément la plus accessible (le ticket d’entrée est souvent très élevé).
Autre solution pour investir dans le capital-investissement à Toulouse : passer par un conseiller en gestion de patrimoine
Le Private Equity n’est pas forcément un placement que l’on souscrit seul, comme on le ferait pour un Livret A. Il est plutôt complexe (juridique, fiscalité, durée de blocage, choix du véhicule). Pour éviter les impairs, le mieux reste donc de se faire accompagner par un professionnel comme un conseiller en investissement financier à Toulouse.
Le CGP pourra vous aider à :
- Clarifier vos objectifs.
- Sélectionner les fonds adaptés. Lui-même a accès à une gamme de fonds et peut cibler ceux qui ont une dimension régionale Occitanie si vous tenez à investir en dans votre région.
- Vérifier la cohérence du placement avec votre patrimoine.
- Gérer toute la partie fiscale.
Bon à savoir : Attention, toutefois, même avec un FIP Occitanie, la totalité de l’argent ne va pas forcément à Toulouse. Le fonds peut financer aussi bien une start-up à Albi qu’une société industrielle à Pau. Cela étant, statistiquement, Toulouse étant le pôle économique majeur du Sud-Ouest, une part non négligeable des fonds régionaux s’y retrouve (notamment via l’aéronautique, le spatial, le numérique et la santé).
Pour éclaircir ce point de votre investissement, n’hésitez donc pas à poser des questions précises à votre CGP lorsque vous le rencontrerez :
- Est-ce que ce fonds est géré par un acteur local ou un gestionnaire national ?
- Quelle est la part minimale que le fonds doit investir en Occitanie/Sud-Ouest ?
- Est-ce que vous pouvez avoir un exemple des structures financées par les fonds précédents (les rapports annuels sont publics) ?
Contacter un conseiller de gestion de patrimoine pour éclairer mon projet d’investissement dans le capital-investissement à Toulouse !
Quels sont les avantages du Private Equity ?
Les avantages pour les investisseurs
En tant qu’investisseur, placer votre argent dans le Private Equity peut vous permettre de profiter :
- De rendements possiblement supérieurs. Le placement vise des entreprises non cotées qui ont un fort potentiel de croissance. Il surpasse souvent la Bourse sur le long terme. En revanche, cela implique plus de risques.
- D’une diversification de votre patrimoine. En investissant dans des établissements non cotés, vous ajoutez une nouvelle classe d’actifs à votre patrimoine. Cela permet de ne pas dépendre uniquement des marchés financiers (actions cotées, obligations) ou de l’immobilier.
- D’un accès à l’économie réelle et locale. Si vous investissez via un fonds régional (Occitanie, Sud-Ouest), il est possible que vous participiez à la croissance d’une petite société toulousaine dans l’aéronautique, la santé ou le numérique.
- D’avantages fiscaux. Certains véhicules (comme les FIP/FCPI) ouvrent droit à une réduction d’impôt sur le revenu.
Mais attention, le placement n’est pas sans risques. Votre argent est bloqué sur le long terme (7 à 10 ans). Il n’y a aucune garantie de récupérer votre mise de départ (les entreprises peuvent échouer). Enfin, les rendements sont très variables selon les fonds et les actions soutenues.
Les avantages pour les entreprises
Le Private Equity profite aussi aux PME non cotées en Bourse qui bénéficie des fonds. En effet, contrairement à un prêt bancaire, le placement apporte du capital. L’entreprise reçoit de l’argent pour se développer sans avoir à le rembourser comme une dette classique.
Elle bénéficie aussi de l’expérience, du réseau et de toute l’expertise des investisseurs. Pour une organisation toulousaine, cela peut vouloir dire :
- accès à des marchés internationaux ;
- recrutement de cadres expérimentés ;
- mise en place de nouveaux outils, etc.
Enfin, dans le cas d’un changement d’actionnaires (départ à la retraite d’un fondateur, par exemple), ce placement peut faciliter la transmission en finançant le repreneur.
Investir dans le Private Equity à Toulouse, c’est soutenir l’économie locale tout en diversifiant votre patrimoine. En revanche, ce type de placement reste exigeant et demande une bonne compréhension des mécanismes. Pour sécuriser vos choix, n’hésitez pas à vous faire accompagner d’un conseiller en gestion de patrimoine. Chez S’investir Conseil, nous sélectionnons pour vous les fonds les plus prometteurs et adaptés à votre profil et vos objectifs.
